Цени на благородни метали
Графиката на сезонността показва средната месечна доходност на Злато за последните 20 години.
Зелени ленти показват месеци с исторически положителна доходност, червени ленти — месеци с отрицателна доходност.
Съвет: Сезонността показва само исторически средни стойности и не е гаранция за бъдещето.
Календарът показва дневната ценова промяна на Злато като топлинна карта. Всяка клетка представлява търговски ден (понеделник до петък).
Зелени клетки = повишение, червени клетки = понижение.
Задръжте курсора върху клетка, за да видите точната цена и промяна за този ден.
-
🇺🇸 EUR/USD1,1661
-
🇨🇭 EUR/CHF0,9110
-
🇬🇧 EUR/GBP0,8666
-
Злато/Сребро60,30
-
Злато/Платина2,37
-
Злато/Паладий3,34
Матрицата показва процентното представяне на всички благородни метали за пет времеви периода в EUR.
Зелено = повишение, червено = понижение. Тире (—) означава: няма данни за този период.
Изчислете моментално материалната стойност на вашите благородни метали по тегло и проба.
Формула: Тегло × (Проба/1000) × текуща цена на грам в EUR.
Разбиране на цените на благородни метали
Благородните метали са редки, корозионноустойчиви метали с висока икономическа значимост. Четирите класически благородни метала — злато, сребро, платина и паладий — се търгуват по целия свят на специализирани борси и на извънборсови (OTC) пазари. Медта строго погледнато не се класифицира като благороден метал, но като промишлен метал и исторически монетен метал тя играе важна роля на стоковия пазар.
Търговията с благородни метали датира от хилядолетия: златото е служило като валута в Древен Египет, среброто е в основата на гръцката и римската монетна система. Днес благородните метали са едновременно инвестиционни инструменти и незаменими промишлени суровини. Златото се търси предимно като средство за съхранение на стойност и кризисна валута, докато среброто, платината и паладият в значителна степен се потребяват промишлено — например в катализатори, електроника, слънчеви панели и медицинска техника.
Петте най-важни метала с един поглед
Цените на всички благородни метали се котират международно в щатски долари за тройунция (тройунция = 31,1035 грама). За европейските инвеститори следователно курсът EUR/USD е винаги релевантен: слабо евро прави благородните метали по-скъпи в домашната валута, силното евро ги прави по-евтини. На preciousmetalprices.com показваме всички цени в евро и долари — включително ефекта на обменния курс върху действителната ви доходност.
Как се определят цените на благородните метали?
Ценообразуването на благородните метали е многоетапен процес, осъществяван на различни борси по целия свят. За разлика от акциите, няма единна централна борса — вместо това няколко механизма работят заедно за формиране на глобалната референтна цена.
LBMA фиксинг: Официалната референтна цена
Лондонската асоциация на пазара на кюлчета (LBMA) управлява най-важния ценови фиксинг за злато и сребро в света. ICE Benchmark Administration (IBA) определя референтната цена в електронен аукционен процес, в който участват акредитирани банки и търговски къщи.
- ◆ Злато: Два пъти дневно — 10:30 (AM Fix) и 15:00 (PM Fix) лондонско време. PM Fix служи като глобална дневна цена при затваряне.
- ◆ Сребро: Веднъж дневно в 12:00 лондонско време. По-малък обем на търговия от злато.
- ◆ Платина и паладий: Два пъти дневно (9:45 и 14:00) чрез LBMA Platinum and Palladium Price, администрирани от Лондонската метална борса (LME).
Спот пазар и OTC търговия
Спот цената (известна още като кеш цена) е текущата пазарна цена за незабавна доставка на благороден метал. Тя се формира денонощно в извънборсовата (OTC) търговия — децентрализирана мрежа от банки, търговски къщи и институционални инвеститори. Лондон, с прогнозен дневен обем на търговия от 30–50 милиарда USD само за злато, е глобалният център на OTC търговията с благородни метали.
За разлика от борсовата търговия, на OTC пазара няма централна книга с поръчки. Цените се договарят двустранно между търговски партньори, но следват отблизо глобалната спот цена. За частните инвеститори спот цената е най-важната референтна точка, тъй като дилърите извличат своите цени за купуване и продаване от нея.
COMEX и други фючърсни борси
COMEX (Стокова борса) в Ню Йорк, подразделение на CME Group, е най-голямата фючърсна борса в света за злато и сребърни фючърси. Тук се търгуват стандартизирани договори — един златен фючърс включва 100 тройунции (прибл. 3,1 кг). По-голямата част от COMEX договорите не се уреждат физически, а се затварят преди датата на изтичане.
Други релевантни борси включват Шанхайската златна борса (SGE) — най-голямата физическа златна борса в света —, Токийската стокова борса (TOCOM) и Multi Commodity Exchange (MCX) в Индия. Шанхайската премия служи като индикатор за физическото търсене в Китай.
Благородни метали като инвестиция
Благородните метали са сред най-старите форми на инвестиция в човешката история. В диверсифицирано портфолио те служат като стабилизатори, хеджове срещу инфлация и кризисна застраховка. Докато акциите и облигациите зависят от способността на длъжника да плаща, благородните метали притежават вътрешна стойност без контрагентски риск. Изборът на инвестиция зависи от сумата, времевия хоризонт и личния апетит към риск.
Физически кюлчета и монети
Директната покупка на физически благородни метали е най-традиционната форма на инвестиция. Инвеститорите купуват кюлчета или монети от сертифицирани дилъри и ги съхраняват у дома или в трезор с висока сигурност. LBMA-сертифицираните производители (напр. Heraeus, Umicore, Argor-Heraeus) са важни за гарантиране на препродаваемостта.
- ◆ Внимавайте за премията: За малки деноминации (кюлчета от 1 g) премията е 15–20% над спот цената; за 1 oz (31,1 g) само 2–4%. По-големите единици (100 g, 1 kg) са най-икономични.
- ◆ Популярни инвестиционни монети: Кругеранд, Maple Leaf, Виенска филхармония, American Eagle, Британия — всички с проба 999,9/1000 (с изключение на Кругеранд: 916,7/1000 сплав, 1 oz чисто злато).
- ◆ Съхранение: Домашен сейф (актуализирайте застраховката!), банков сейф (50–200 EUR/год.) или трезори за благородни метали като BullionVault.
ETС и борсово търгувани продукти
Exchange Traded Commodities (ETC) репликират цената на благородния метал в портфолиото ви без необходимост от съхранение на физически стоки. ETС с физическо покритие и права на доставка са особено популярни:
- ◆ Злато ETС: Xetra-Gold (A0S9GB), EUWAX Gold II (EWG2LD) — инвестиционното злато е освободено от ДДС в целия ЕС
- ◆ Сребро ETС: WisdomTree Physical Silver (A0N62F) — печалбите подлежат на данък върху дохода в България
- ◆ Платина/паладий ETС: WisdomTree Physical Platinum (A0N62D) и Palladium (A0N62E) като обичайни опции
Минни акции и фондове
Акциите на производители на благородни метали предлагат лостов ефект върху цената на суровината: нарастващите цени на металите непропорционално увеличават маржовете на печалба. Големи производители на злато като Barrick Gold, Newmont и Agnico Eagle изплащат дивиденти, каквито самите благородни метали не носят. Диверсифицираните минни фондове (напр. BGF World Gold Fund) разпределят риска от отделните акции.
Спестовни планове за благородни метали
Чрез спестовен план за благородни метали инвестирате фиксирана сума редовно (от прибл. 25–50 EUR/месец) в физическо злато или сребро. Ефектът на осредняване на разходите (DCA) изглажда ценовите колебания: при ниски цени автоматично купувате повече, при високи — по-малко. Използвайте нашия Калкулатор за спестовен план, за да симулирате дългосрочното представяне.
Сравнение на инвеститорите в благородни метали
| Критерий | Злато | Сребро | Платина | Паладий |
|---|---|---|---|---|
| Основен двигател | Монетарен/Инвестиционен | Промишленост + Инвестиции | Автомобилна промишленост | Автомобилни катализатори |
| Волатилност | Средна (~15%) | Висока (~25%) | Висока (~20%) | Много висока (~30%) |
| ДДС (BG) | Освободено | 20% | 20% | 20% |
| Разходи за съхранение | Ниски | Високи (обем) | Ниски | Ниски |
| Дял в портфолиото | 5–15 % | 0–5 % | 0–3 % | 0–2 % |
Данъци върху благородни метали в България
Данъчното третиране на благородните метали в България: инвестиционното злато е освободено от ДДС, докато среброто, платината и паладият се облагат с 20% ДДС. Печалбите от продажба се облагат с 10% плосък данък върху дохода (ЗДДФЛ), независимо от периода на държане — без освобождаване за дълго държане.
ДДС: Златото е освободено
Инвестиционното злато е освободено от ДДС в целия ЕС, включително България, съгласно Директива 98/80/ЕО. Освобождаването се прилага за златни кюлчета с проба 995/1000 или по-висока и златни монети с проба 900/1000 или по-висока, сечени след 1800 г. и бивши или настоящи законни платежни средства.
Сребро, платина и паладий се облагат с пълната ставка на ДДС от 20% в България. Маржово облагане не се прилага широко в България.
Данъчно третиране на печалби от благородни метали в България
Печалбите от продажба на физически благородни метали в България се облагат с 10% данък върху дохода (ЗДДФЛ). В България няма освобождаване от данък след определен период на държане:
Важно: В България няма освобождаване от данък след период на държане на физически благородни метали. Всяка печалба от продажба се облага с 10% ЗДДФЛ. Използвайте нашия Данъчен калкулатор, за да изчислите индивидуалното си данъчно задължение.
Специален случай: ETС с права на доставка
ETС с физическо покритие и право на доставка се третират в много юрисдикции като физическо злато. Консултирайте се с данъчен консултант относно конкретното третиране в България. ETС без права на доставка подлежат на данък върху дохода при реализиране на печалба.
Нашите инструменти и калкулатори
На preciousmetalprices.com имате достъп до осем специализирани калкулатора и инструменти за изчисляване на цените на благородни метали, симулиране на инвестиционни стратегии и оценяване на данъчни последици. Всички калкулатори използват текущи спот цени и се актуализират всяка минута.
Изчислете стойността на вашето злато в реално време — по тегло, проба и текуща пазарна цена.
Определете стойността на среброто по тегло и сплав. Поддържа фино сребро, стерлинг и други сплави.
Изчислете материалната стойност на бижута, зъболекарско злато и скрап метал въз основа на съдържанието на чист благороден метал.
Определете реалистични изкупни цени: спот цена минус типичния марж на дилъра (2–5%).
Конвертирайте мерни единици за тегло: грам, килограм, тройунция, грейн, пенивейт и таел.
Симулирайте спестовен план за злато или сребро с осредняване на разходите за свободно избирани периоди.
Проверете дали теглото и размерите на вашата монета съответстват на официалните спецификации (засичане на фалшификати).
Изчислете данъчното задължение при продажба на благородни метали съгласно ЗДДФЛ в България.