Pavšalni davek na kapitalske dobičke in plemenite kovine
Tudi: davek na kapitalske dobičke, dohodnina od kapitala, cedularna obdavčitev
Pavšalni davek na kapitalske dobičke obdavčuje dohodke iz kapitala (obresti, dividende, dobičke iz vrednostnih papirjev), za fizične plemenite kovine pa ne velja – dobiček iz odsvojitve premičnin za fizične osebe ni obdavčen z dohodnino.
V Sloveniji so dohodki iz kapitala – torej obresti, dividende in realizirani kapitalski dobički iz vrednostnih papirjev – obdavčeni cedularno (ločeno) s pavšalno stopnjo. Za vlagatelje v zlato, srebro in druge fizične plemenite kovine pa veljajo drugačna davčna pravila, ki so lahko bistveno ugodnejša.
Fizične plemenite kovine: brez obdavčitve dohodnine za fizične osebe
Palice, kovanci in granulat iz fizičnih plemenitih kovin so za fizične osebe premičnine. Dobiček iz njihove odsvojitve (prodaje) za fizične osebe ni obdavčen z dohodnino – gre za odsvojitev premičnin, ki ni med viri dohodka, obdavčenimi z dohodnino. To pomeni:
- Za fizične osebe pri običajni prodaji plemenitih kovin ni dohodninskega davka na dobiček – ne glede na obdobje hrambe in ne glede na višino dobička.
- Ne velja noben nemški spekulativni rok in nobena nemška prosta meja.
- Drugačna pravila veljajo, če gre za dejavnost (redno, organizirano trgovanje s ciljem dobička), ki jo lahko davčni organ obravnava kot dejavnost.
Primerjava: fizična kovina proti papirnatemu zlatu
| Naložbena oblika | Davčni režim | Obdavčen dobiček za fizično osebo |
|---|---|---|
| Zlate palice, zlati kovanci | odsvojitev premičnin | ni obdavčen z dohodnino |
| Naložbeni srebrni kovanci / srebrne palice | odsvojitev premičnin | ni obdavčen z dohodnino |
| Zlati ETC / ETF (vrednostni papir) | dohodek iz kapitala | pavšalno obdavčen kapitalski dobiček |
| Delnice rudnikov | dohodek iz kapitala | pavšalno obdavčen kapitalski dobiček |
Opomba: Papirnati produkti (ETC, ETF, delnice) so vrednostni papirji in se obravnavajo kot dohodek iz kapitala – ta obdavčitev se razlikuje od obravnave fizičnih plemenitih kovin. Davčna razvrstitev posameznih produktov se lahko spremeni – vedno preverite aktualne pogoje in po potrebi davčnega svetovalca.
DDV pri plemenitih kovinah
Za DDV je pomembno razlikovanje:
- Naložbeno zlato (palice ≥ 995 ‰, kvalificirani kovanci ≥ 900 ‰, kovani po letu 1800) je po Direktivi 2006/112/ES oproščeno DDV.
- Srebro, platina in paladij so obdavčeni z DDV po stopnji 22 %.
Izračun dobička (kadar je relevantno)
Če je dobiček obdavčljiv (npr. pri vrednostnih papirjih ali dejavnosti), se izračuna kot:
Dobiček iz odsvojitve = prodajna cena − nabavna vrednost − stroški
Kot stroške je mogoče upoštevati provizije trgovca, pribitke pri kovanju in transakcijske stroške. Pri več nakupih iste kovine se pogosto uporablja načelo FIFO (First In, First Out): najprej pridobljene enote veljajo za najprej prodane. Zgodovinsko ceno zlata za čas nakupa lahko poiščete v arhivu cen.
Praktična priporočila
- Hranite dokazila o nakupu – datum, količino, nabavno ceno in stroške za vsako transakcijo.
- Ločite fizično kovino od papirnatih produktov – davčno se bistveno razlikujeta.
- Bodite pozorni na obseg trgovanja – redno, obsežno trgovanje lahko davčni organ obravnava kot dejavnost.
- Ob dvomu se posvetujte s strokovnjakom – zlasti pri večjih zneskih ali nejasnih primerih.
Davčni vpliv na donos lahko okvirno ocenite z davčnim ocenjevalnikom. Za dolgoročno naložbeno strategijo pomaga kalkulator varčevalnega načrta pri ponazoritvi učinka povprečenja stroškov.
To ni nadomestilo za davčno ali naložbeno svetovanje. Posamezne davčne posledice so odvisne od osebnih okoliščin – posvetujte se z davčnim svetovalcem.
Na kratko
Fizične plemenite kovine za fizične osebe niso obdavčene z dohodnino pri odsvojitvi (prodaji) – gre za odsvojitev premičnin, ki ni predmet dohodnine. Naložbeno zlato je poleg tega oproščeno DDV, srebro/platina/paladij pa so obdavčeni z DDV po 22 %. Pri papirnatih produktih (ETC, ETF, delnice) velja obdavčitev dohodka iz kapitala.