Złoto inwestycyjne
Także: Złoto lokacyjne, Złoto zwolnione z VAT, Investment Gold
Złoto inwestycyjne to uprzywilejowane podatkowo złoto (sztabki i określone monety), którego zakup w UE jest zwolniony z VAT.
Złoto inwestycyjne (nazywane też złotem lokacyjnym) to jasno zdefiniowana podatkowo kategoria. W całej UE zakup złota inwestycyjnego jest zwolniony z VAT - to czyni złoto szczególnie atrakcyjnym wobec srebra, platyny i palladu, gdzie przy zakupie z reguły powstaje VAT (w Polsce 23 %, od 1.1.2025 również dla srebra inwestycyjnego).
Co uchodzi za złoto inwestycyjne
Warunki reguluje w UE Dyrektywa VAT 2006/112/WE (w Polsce wdrożona w ustawie o VAT). Za złoto inwestycyjne uchodzą:
- Sztabki i płytki złota o próbie co najmniej 995/1000, w powszechnie przyjętych na rynku wagach.
- Monety złote, które mają próbę co najmniej 900/1000, zostały wybite po roku 1800, były lub są prawnym środkiem płatniczym w kraju pochodzenia oraz których cena sprzedaży nie przewyższa wartości materiału o więcej niż 80 %.
Komisja Europejska publikuje co roku listę monet uznawanych za złoto inwestycyjne. Klasyki takie jak Krugerrand, Maple Leaf, Wiedeńscy Filharmonicy czy American Eagle znajdują się na niej niezawodnie.
Zwolnienie przy zakupie - a przy sprzedaży?
Należy rozróżnić dwa różne podatki:
- VAT: przy zakupie złota inwestycyjnego nie powstaje. Dlatego płacisz zasadniczo tylko cenę spot plus premię.
- PIT od zysku: gdy sprzedajesz złoto fizyczne po upływie 6 miesięcy liczonych od końca miesiąca zakupu, zysk jest w Polsce zwolniony z PIT. W ciągu tego 6-miesięcznego terminu zyski podlegają opodatkowaniu według skali PIT. Uwaga: Polska ma 6-miesięczny termin (inaczej niż większość krajów). Pierwszą orientację daje kalkulator podatku.
Przy zakupie złota inwestycyjnego od osoby prywatnej powyżej 1000 zł nabywca uiszcza PCC 2% (zakup u dilera VAT jest z PCC zwolniony).
Złoto inwestycyjne a monety kolekcjonerskie
Nie każda złota moneta jest złotem inwestycyjnym. Numizmatyczne monety kolekcjonerskie, których cena silnie przewyższa wartość materiału, wypadają z definicji i mogą podlegać VAT. Dla czystego budowania majątku inwestorzy sięgają dlatego zwykle po produkty zbliżone do sztabek i popularne monety bulionowe o niskiej premii.
W skrócie
Złoto inwestycyjne łączy dwie korzyści podatkowe: zwolnienie z VAT przy zakupie oraz - po 6 miesiącach posiadania - zwolnienie z PIT przy sprzedaży. Kto zna te reguły, kupuje celowo właściwe sztabki i monety oraz unika zbędnych danin. (Ten tekst nie jest poradą podatkową; w razie wątpliwości pomaga doradca podatkowy.)